基金实时总价与基金净值有哪些差异？哪些类产品不支持实时总价？

您还在为高盛、市值傻傻分不清而头疼吗？本期“新基民百问百答”少用词就请来浙商证券、恒越投资公司为大家来做科学普及化。

什么是投资公司建模市值？有什么作用？

浙商证券：投资公司建模市值是根据投资公司不间断研究报告列入的持仓资讯，如行业配置、前历年来重仓证券等，按照称许价位对投资公司资产和利息的价值进行时量度、评量，将近投资公司建模高盛展现出的结果。 由于投资公司高盛一般是在当天交易系统收盘晚上才出来，而投资公司建模市值可以在盘上建模将近这只投资公司的高盛，让投资人对于投资公司的走势做到心中有数，可以作为投资过程中的建模概述。

什么是投资公司高盛？

浙商证券：投资公司高盛是每日买卖结算的收盘价位。

投资公司为单位高盛=总净资产/投资公司份额。

在每个交易系统日只有一个高盛；而投资公司建模市值是盘上将近的，亦会随着交易系统整整促使变化。

建模市值有哪些原则？

浙商证券：建模市值是基于历史背景持仓和高盛图表，针对不同类DF投资公司分别构建市值模DF（证券DF：持仓打穿模DF，金融工具DF：生物体渗入），估计值投资公司日内的建模涨跌幅、为单位高盛。

而针对波动较大的偏股类投资公司，领域持仓打穿启发式进行时建模市值，尽可能市值图表的精度。

投资公司建模市值和实际上高盛相差很大是什么原因？

恒越投资公司：投资公司建模市值是由各投资公司经销商部门根据投资公司历史背景不间断研究报告列入的持仓资讯和指数走势预测自行推算的，不能都是真实高盛。投资公司不间断研究报告援引的是截至研究报告下回投资公司的持仓年中性，投资公司经理亦会根据产品年中性年中有效率进行时仓位的建模缩减，经销商部门依据非建模持仓进行时的投资公司建模估计值亦会与投资公司公司实际上援引的投资公司高盛存在一定相反，且距离上一次不间断研究报告间隔整整越久，似乎显现出的相反就越少。因此投资公司高盛还是要以投资公司公司实际上援引的则有。

浙商证券：投资公司建模市值≠投资公司高盛，建模市值是估计值投资公司日内建模涨跌幅和为单位高盛，不组合而成投资表示同意，仅供概述，实际上涨跌幅以投资公司高盛则有。从两者相似之处来看，

（1）图表滞后性。在投资公司建模市值的量度基础中，投资公司的重仓股、持股人口比例等都是非建模的，该图表是随不间断研究报告而列入的，很强滞后性。（2）无法获得全部持仓资讯。投资公司不间断研究报告不亦会列入所有持仓证券和金融工具等资讯，所以没法量度得基本上准确。

另外，目前商业性投资公司产品货币DF投资公司、QDII、FOF、对冲方式而DF投资公司、商品DF（金子类除外）、REITs等不支持建模市值。

来源:法律界